为微型、小型和中型企业（MSMEs）定制金融解决方案的需求被强调为增加企业和公司信贷流动的关键。
这是根据一项新的研究得出的结论，该研究发现，流动率低或相当高的企业可能不会从此类中介计划中受益。
在今年的肯尼亚银行家协会（KBA）年会上发表的题为《中小微企业获得银行融资的途径：规模和周转效应》的研究表明，虽然这些计划对参与这些计划的企业产生了积极影响，但只有中型企业可能受益。
这些企业的营业额在10万先令到25万先令之间。
因此，当涉及到中小微企业之间的金融中介时，该研究不鼓励采用一刀切的方法。
这些发现基于对Inuka企业计划的分析，该计划是KBA的一项倡议，旨在增加对中小微企业的贷款。
该计划为47个县的7万多家中小微企业提供了培训，并提供了超过32亿先令的贷款。该研究使用了KBA的2024年Inuka影响调查数据来检查银行业干预计划对中小微企业获得信贷能力的影响。
“结果表明，尽管该计划对中小微企业获得银行信贷的能力产生了积极影响，但对企业规模和平均年营业额水平的影响存在异质性，”该研究部分写道。
“此外，在控制变量中，企业家的年龄和企业经营部门在决定中小微企业是否能获得银行信贷方面发挥了作用。”
对研究数据的部分分析发现，该项目对营业额在10万至25万先令之间的中小微企业产生了显著的积极影响。“这表明，在这一营业额范围内的中小微企业更有能力利用Inuka计划来改善信贷获取，”该研究称。
“相比之下，营业额低于10万先令和高于100万先令的中小微企业受到的影响则是负面的、微不足道的，这表明营业额与方案效果之间存在复杂的关系。”Samuel Tiriongo博士、Roselyne Njino和Hillary Mulindi将这些研究结果与其他研究结果进行了比较，发现了一致性。他们引用了Beck等人（2005）的研究，Beck等人发现，金融发展通过促进更好的风险评估和降低交易成本，显著增加了小企业的信贷可获得性，尤其是那些收入中等的企业。
“正如Love和Mylenko（2003）以及Galindo和Micco（2007）所表明的那样，中小微企业中层流动的积极影响也可能反映了更好的信息可用性，他们表明信用信息系统通过减少信息不对称和逆向选择风险来促进贷款，”研究写道。
融资缺口
该研究承认了中小微企业面临的挑战，同时承认它们对该国国内生产总值（GDP）的巨大贡献为30%。
“然而，尽管这些企业对经济做出了重大贡献，但它们在获得正规融资方面面临相当大的挑战。获得银行信贷的机会有限，阻碍了它们的增长、可持续性和对国民经济的总体贡献。这种融资缺口在微型企业中尤为明显，由于规模小、缺乏抵押品、信用记录有限，这些企业往往难以获得正式信贷。”
该研究还说，在肯尼亚，大约70%的中小微企业报告说，由于多方面的原因，他们难以从正规金融机构获得信贷。这些原因包括它们的非正式业务（约占此类业务的80%）。
“这种非正式性限制了他们获得关键的金融服务，包括银行贷款，并阻碍了他们的增长潜力。通常情况下，非正规企业缺乏银行要求的必要文件、财务记录和抵押品，这使得它们难以满足大多数金融机构规定的严格贷款标准。Inuka中小微企业计划为小企业提供了32亿先令的信贷。
